导航
26abc图片大全

分众借壳上市步伐临近 最快6月底登陆资本市场

分众借壳上市步伐临近 最快6月底登陆资本市场

  分众传媒 重启IPO一事有最新进展。腾讯科技今日获悉,分众传媒拟通过一系列资产整合与架构调整,搭建拟上市主体T1公司,未来通过借壳方式实现国内A股上市。

  分众传媒借壳上市实际主体为T1公司,分众股东以其持有的T1公司资产与上市公司原有资产置换;置换差额由上市公司向分众股东以现金加发行股份方式支付,同时募集配套资金。

  交易完成后,分众持有的T1公司资产注入上市公司,分众传媒原股东取得上市公司控制权。

  据《上海证券报》报道,分众传媒计划保留T1公司境外持股结构,也就是分众原股东通过Focus Media (China) Holding Limited(FMCH)持有T1公司80%股权,新股东持T1公司20%股权。

  等到重组方案获批后,再部分拆除FMCH中间架构,形成分众原股东、新投资者和FMCH分别直接持有T1公司70%、20%和10%的股权框架,进而再以此与上市公司进行交易。

  一位知情人士对腾讯科技证实,分众传媒股东中 江南春 (微博) 持有26.73%股权,战略投资者方源资本、凯雷集团、复星国际、中信资本持股分别为19.71%、19.71%、17.43%、9.85%。

  分众2011年、2012年、2013年净利分别是11.29亿、14.87亿、13.20亿,2014年预计实现净利润25亿,本次拟转让老股时给出的总估值约为460亿元,借壳方案中估值或达500亿。

  一位参与分众传媒上市计划的核心人士向腾讯科技透露,分众传媒何时上市还存在不确定性,主要是分众传媒追求15倍估值,卡在了证监会“红线”上,导致审批拖延时间很长。

  “分众传媒这次估值主要是基于对2015年利润的预测,预计最快是6月底上市,最慢是在9月底或10月初,从目前的情况看,应该监管机构不会拖延分众传媒上市的计划。”

  上述人士表示,分众传媒不是VIE结构,拆红筹非常简单,江南春作为核心人员不会借机退出,分众传媒管理层也持股,随着监管机构政策越来越宽容,这次资本运作问题不大。

  实际上,早在今年1月,腾讯科技曾独家报道过江南春正酝酿重新包装分众传媒上市。与上一次风风光光选择在美国上市不同,这次分众传媒选择地点可能是香港或内地资本市场。

  此后,有知情人士进一步向腾讯科技爆料,分众传媒曾酝酿与凤凰传媒进行借壳上市,双方最终因为价格等原因未谈妥,但分众传媒仍在酝酿国内上市,预计很快可以完成。

  此番操办分众传媒重新IPO的具体负责人是分众传媒CFO兼执行董事刘杰良,刘杰良及其团队运作分众传媒重新IPO一事已有几个月时间。

  刘杰良加入分众传媒前,他在丰德丽控股(eSun Holdings)大中华区娱乐集团担任执行董事。在丰德丽控股之前,刘杰良还曾在高盛集团亚太研究媒体和互联网团队担任执行董事。

  当前分众传媒重新上市的概念也在改变。江南春希望外界不要以为分众传媒只是在楼宇间卖广告,是老旧模式,而是在卖广告之外,还有更多附加价值,尤其是在O2O和移动端领域。

内容简介

分众传媒 重启IPO一事有最新进展。腾讯科技今日获悉,分众传媒拟通过一系列资产整合与架构调整,搭建拟上市主体T1公司,未来通过借壳方式实现国内A股上市。

上一篇:通州试点外来人口积分落户 须有稳定就业及住所

下一篇:叙反对派煤气罐大炮强劲 与解放军“飞雷”炮相似

热搜关键词
杰克逊梦幻庄园人去镂空现出售
崔永元与教授对骂 只为赵本山老师争口气
男孩游泳回家床上“溺亡” 夏季游泳家长需留心
合肥少女毁容案宣判
美警察枪杀非裔青年引抗议 事发地警察局长宣布辞职